1.统计套利
讲套利的入门，不得不提统计套利，这是对普通人来说，最容易掌握的套利模型，而且也是可以实现小资金稳定盈利的方式，比如100w这样的规模，我自忖自己只做统计套利，一年实现15%的收益，5%以内的回撤应该是做得到的。基本上所有做套利交易的交易员，最初一定是从统计套利开始的，统计套利的逻辑简单而纯粹：历史的价差统计区间有其一定的规律性，突破统计区间或者统计统计区间的上下沿一定不可持续，会存在一个作用力使其回归，而我只要做好这个回归即可。实事求是讲，这个思路其实再一定意义上是对的，当然这里的价差指的是关联品种的价差，比如棕榈油和豆油，pta和meg，L和pp，豆粕和菜粕，螺纹和铁矿等等，如果你非要拿rm菜粕和rb螺纹组合说这是rmb套利，那我也无话可说了。为什么说统计套利的价差回归思路有一定的意义呢，因为从关联品种的价差区间是存在基本面上的逻辑解释，当棕榈油和豆油价差上1000的时候，部分豆油的需求会被棕榈油替代，导致豆油需求减少，棕榈需求增加，那么给以足够的时间，最终yp的价差就会回归到1000以下，螺纹和铁矿属于上下游关系，当rb/i两者比价高于某一区间之后，必然就是钢厂的利润水平处于高位，那么钢厂就会加大生产力度，导致螺纹供应上行，铁矿需求上行，最终螺纹对铁矿的比价又会回归正常水平。（实际操作中要考虑焦炭价格，为了简单说明我暂且忽略）。
这事yp各个合约的统计价差，可以发现800-1000是密集存在位置，那么做统计套利就可以在低位做多价差，高位做空价差。但是实际操作中显然没有这么简单，因为涉及到合约到期换月，就和抄底wti原油的韭菜一样，移仓换月的损失是你承担不起的忧伤，关于这点，以后讲套利的进阶再说。
2.统计套利微利加强版：蝶式套利
如果你考过期货从业资格证，那么蝶式套利应该是你在备考过程中看到过的概念，而实际操作中基本不会涉及的交易方式，我个人做统计套利一般以蝶式为主。蝶式套利的本质就是套利的套利，先给各位上个图
这是mrm91的蝶式价差图，已经剔除了干扰月份，如果你看不出这个图的规律性，那我觉得可能你真的不适合做套利。-200，蝶式价差的相对底部，因为数据更新到1月初，很凑巧的是，本周五蝶式价差正好从-200涨到了-170，所以对我来说，-200这个位置我愿意做多一把统计，虽然我并不知道m和rm各自的基本面，但是纯粹看图做概率，是一个值得尝试的策略，当然本人做统计套利从来都是玩票性质，我并不会投入太多的筹码。
这样的蝶式策略还有么？当然有很多，yp91蝶式，lp91蝶式，rbi蝶式，凡是可以做价差统计套利的组合都是可以玩成蝶式，追求稳定的那部分利润，我再强调一遍，这些本质上并没有什么太多的技术含量，这也是我自己本人偶尔会玩的策略，但绝对不会重仓。
3.价差的递延
这是一个很有用的方式，其他板块我不好说，化工品，黑色，大多数情况下，当商品价格处于绝对高位时，价差与时间的分布曲线是符合反函数xy=1在第一象限的分布，反之，当价格处于绝对低位时，价差与时间的分布曲线是符合函数xy=1以x轴为对冲轴的映射。
基于这个原理，比如我们看pp59现在500多，pp91只有160，那么就可以做pp91的正套，以此让91的价差往59上递延，反之，苯乙烯的59在-300的时候我们可以做-150的91反套使价差往-300递延。
价差的递延也是很简单的数理归纳总结，属于统计套利范畴，本质上也没什么技术含量，但是只要沉得住耐心，赚点小钱还是没什么问题的。
数理归纳范畴的统计套利基本总结到此，如果你你能管的住自己的手，耐心等待机会，光凭这些，已经有在市场赚钱的能力。
统计套利胜率高，它的本质是归属于基本面套利三要素“库存，基差，利润”中的利润范畴，而当前两者的作用力高于第三者的时候，统计套利就要吃大亏，比如ppma的缩小，所以这是一个优缺点都很明显，入门也很容易的套利方式，因为是利润范畴，很多时候就需要时间去兑现，所以统计套利适合做远期。
进阶版以后再写吧。